Полный текст:

Сообщение о существенном факте «О сведениях, оказывающих, по мнению эмитента, существенное влияние на стоимость его эмиссионных ценных бумаг» 1. Общие сведения 1.1. Полное фирменное наименование эмитента (для некоммерческой организации – наименование) Публичное акционерное общество «Магнит» 1.2. Сокращенное фирменное наименование эмитента ПАО «Магнит» 1.3. Место нахождения эмитента Российская Федерация, город Краснодар, улица Солнечная, 15/5 1.4. ОГРН эмитента 1032304945947 1.5. ИНН эмитента 2309085638 1.6. Уникальный код эмитента, присвоенный регистрирующим органом 60525-Р 1.7. Адрес страницы в сети Интернет, используемой эмитентом для раскрытия информации http://www.e-disclosure.ru/portal/company.aspx?id=7671; http://ir.magnit.com/ 1.8. Дата наступления события (существенного факта), о котором составлено сообщение (если применимо) 29 октября 2019 года 2. Содержание сообщения 2.1. Краткое описание события (действия), наступление (совершение) которого, по мнению эмитента, оказывает влияние на стоимость его ценных бумаг: Магнит объявляет о росте выручки на 10,5% в 3 квартале 2019 года Краснодар, 29 октября 2019 г.: ПАО «Магнит», один из ведущих российских ритейлеров (далее «Компания»; MOEX и LSE: MGNT), объявляет операционные и неаудированные финансовые результаты деятельности за 3 квартал 2019 г. Ключевые операционные и финансовые показатели за 3 квартал 2019 года: - Общая выручка выросла на 10,5% до 342,6 млрд руб. - Чистая розничная выручка увеличилась на 9,1% и составила 333,0 млрд руб. - Оптовые продажи выросли на 97,8% до 9,6 млрд руб. преимущественно за счет дистрибуции фармацевтических товаров. - Сопоставимые продажи (LFL)[1] сократились на 0,7% на фоне роста среднего чека на 2,8% и снижения трафика на 3,4%. - Компания открыла (net) 613 магазинов[2] (276 магазинов у дома, 1 супермаркет и 336 магазинов дрогери). Общее количество магазинов сети составило 20 497 по состоянию на 30 сентября 2019 г. - Торговая площадь Компании увеличилась на 207 тыс. кв. м (что означает рост в размере 17,2% год-к-году). - Компания выполнила редизайн 424 магазинов у дома и 214 магазинов дрогери. Таким образом, по состоянию на 30 сентября 2019 г. доля новых магазинов и магазинов, прошедших редизайн, выросла до 67% и 48% соответственно. - Валовая прибыль[3] составила 76,6 млрд руб., валовая маржа - 22,4%. Влияние распродажи товарных запасов, проводимой в июле-августе, на валовую рентабельность составило 144 б.п. Скорректированный на разовый фактор распродаж, показатель валовой маржи составил 23,8%, что на 31 б.п. выше году-к-году благодаря улучшению коммерческих условий. - Показатель EBITDA составил 19,8 млрд руб. Маржа EBITDA сократилась на 124 б.п. год-к -году до 5,8% в связи с распродажей ассортимента пассивной матрицы, начислением резервов по долгосрочной программе мотивации и ростом операционных расходов. Влияние этих факторов было частично компенсировано улучшением коммерческих условий. - Чистая прибыль сократилась на 57,3% год-к-году и составила 3,3 млрд руб. Рентабельность чистой прибыли снизилась на 151 б.п. до 0,9%. Генеральный директор сети «Магнит» Ян Дюннинг прокомментировал: «Мы видим четкие признаки улучшений в бизнесе. Форматы магазинов у дома и дрогери продолжают показывать позитивную динамику LFL продаж. Трафик покупателей пока остается в отрицательной зоне, но показывает повышательный тренд, а средний чек продолжает улучшаться. В 3 квартале мы приняли стратегически важное решение распродать более половины запасов пассивной матрицы, что разово негативно отразилось на рентабельности по EBITDA и LFL продажах, но открыло путь на полки новому ассортименту – ключевому элементу нашего CVP. В отчетном периоде мы проделали огромную работу по улучшению ассортимента, развитию функции категорийного менеджмента и улучшению доступности товаров на полках. Все это еще не нашло отражения в динамике LFL продаж, но сейчас я чувствую больше уверенности в хороших результатах будущих периодов». Ключевые события 3 квартала и после отчетного периода: - В 3 квартале Компания распродала более половины ассортимента пассивной матрицы (на сумму около 16,7 млрд руб.). Влияние на результат рентабельности по EBITDA составило 144 б.п., на LFL Продажи – 117 б.п. Скорректированные на эффект распродаж показатель рентабельности по EBITDA[4] и рост LFL Продаж составили 7.4% и 0,49% соответственно. - Анна Боброва назначена на должность директора по персоналу; Андрей Бодров – директором по инвестициям. - Аналитическое Кредитное Рейтинговое Агентство присвоило кредитный рейтинг АА (RU) ПАО «Магнит» и его ценным бумагам. Прогноз по рейтингу – Стабильный. - Компания приступила к развертыванию своей уникальной кроссформатной программы лояльности по всей территории присутствия после успешной реализации пилота в трех регионах во 2 квартале 2019 г. К настоящему моменту программа охватывает более 6 миллионов активных пользователей карт. В пилотных регионах доля чеков с использованием карты лояльности составляет 46%, а доля в продажах достигает 64%. - В Индустриальном Парке «Краснодар» Компания открыла крупнейшее на юге России предприятие по выпуску кондитерских изделий - «Кондитер Кубани». - Компания приступила к пилотированию нового формата - «Магнит Вечерний». Главной особенностью магазина является большое разнообразие алкогольной и слабоалкогольной продукции, а также собственных торговых марок по привлекательным ценам. - В сентябре был открыт «Магнит Опт» с обновленной моделью ценообразования и новыми сервисами для покупателей. - Компания запустила собственную торговую марку в категории овощи и фрукты «Магнит Свежесть». Большая часть продукции производится в тепличных комплексах «Магнита», расположенных на Юге России. - 5 ноября на Московской Бирже будут размещены биржевые облигации ПАО «Магнит» на общую сумму 10 млрд руб. с процентной ставкой 6,9% годовых и сроком обращения 2,5 года. Обновленный прогноз результатов на 2019 год: Количество открытий магазинов, net - Магазины у дома_________________ Первоначальный: 1 500;___________Новый: (приблизительно) 1 200; - Дрогери_________________________Первоначальный: 1 200;__________ Новый: (приблизительно) 1 200; - Аптеки__________________________Первоначальный: 2 000;___________Новый: (приблизительно) 1 200; Количество обновленных магазинов___Первоначальный: 2 000;___________Новый: (приблизительно) 2 300; Рентабельность по EBITDA__________ Первоначальный: на уровне 2018 г.;__Новый: 6,5%; Капитальные затраты, млрд руб.______Первоначальный: 70-75;___________Новый: 70-75. Операционные показатели за 3 квартал 2019 г.: Чистая розничная выручка, млн. руб. за__3 кв 2018: 305 249; 3 кв 2019: 332 965; Изменение: 27 716 (+9,1%); - магазины у дома___________________ 3 кв 2018: 229 682; 3 кв 2019: 254 239; Изменение: 24 556 (+10,7%); - супермаркеты_____________________ 3 кв 2018: 52 142; 3 кв 2019: 49 263; Изменение: -2 880 (-5,5%); - дрогери__________________________ 3 кв 2018: 23 276; 3 кв 2019: 28 719; Изменение: 5 442 (+23,4%); - прочие форматы___________________3 кв 2018: 148; 3 кв 2019: 745; Изменение: 596 (+401,7%); Общее количество магазинов__________3 кв 2018: 17 392; 3 кв 2019: 20 497; Изменение: 3 105 (+17,9%); - магазины у дома___________________ 3 кв 2018: 12 813; 3 кв 2019: 14 507; Изменение: 1 694 (+13,2%); - супермаркеты_____________________ 3 кв 2018: 457; 3 кв 2019: 467; Изменение: 10 (+2,2%); - дрогери__________________________ 3 кв 2018: 4 122; 3 кв 2019: 5 523; Изменение: 1 401 (+34,0%); Количество открытых магазинов NET за__3 кв 2018: 482; 3 кв 2019: 613; Изменение: 131 (+27,2%); - магазины у дома___________________ 3 кв 2018: 310; 3 кв 2019: 276; Изменение: -34 (-11,0%); - супермаркеты_____________________ 3 кв 2018: 0; 3 кв 2019: 1; Изменение: 1 (+0,0%); - дрогери__________________________ 3 кв 2018: 172; 3 кв 2019: 336; Изменение: 164 (+95,3%); Торговая площадь, тыс. кв.м.__________3 кв 2018: 6 092; 3 кв 2019: 7 143; Изменение: 1 051 (+17,2%); - магазины у дома__________________ 3 кв 2018: 4 205; 3 кв 2019: 4 900; Изменение: 695 (+16,5%); - супермаркеты_____________________3 кв 2018: 931; 3 кв 2019: 941; Изменение: 10 (+1,0%); - дрогери__________________________3 кв 2018: 954; 3 кв 2019: 1 280; Изменение: 325 (+34,1%); Изменение торговой площади, тыс. кв.м._3 кв 2018: 148; 3 кв 2019: 207; Изменение: 59 (+40,2%); - магазины у дома___________________ 3 кв 2018: 112; 3 кв 2019: 123; Изменение: 10 (+9,2%); - супермаркеты_____________________ 3 кв 2018: -2; 3 кв 2019: 2; Изменение: 3 (-179,5%); - дрогери__________________________ 3 кв 2018: 37; 3 кв 2019: 72; Изменение: 35 (+93,6%); Количество чеков, млн________________3 кв 2018: 1 137; 3 кв 2019: 1 217; Изменение: 80 (+7,0%); - магазины у дома____________________3 кв 2018: 960; 3 кв 2019: 1 028; Изменение: 68 (+7,1%); - супермаркеты______________________3 кв 2018: 102; 3 кв 2019: 96; Изменение: -6 (-6,0%); - дрогери___________________________ 3 кв 2018: 73; 3 кв 2019: 90; Изменение: 16 (+22,0%); Средний чек (без НДС)_______________3 кв 2018: 269; 3 кв 2019: 274; Изменение: 5; (+1,9%); - магазины у дома___________________3 кв 2018: 239; 3 кв 2019: 247; Изменение: 8; (+3,4%); - супермаркеты_____________________ 3 кв 2018: 509; 3 кв 2019: 512; Изменение: 3; (+0,5%); - дрогери___________________________3 кв 2018: 317; 3 кв 2019: 321; Изменение: 4; (+1,1%). Операционные показатели за 9 месяцев 2019 г.: Чистая розничная выручка, млн. руб. за__9М2018: 889 994; 9М2019: 975 976; Изменение: 85 982 (+9,7%); - магазины у дома___________________ 9М2018: 673 330; 9М2019: 750 016; Изменение: 76 686 (+11,4%); - супермаркеты_____________________ 9М2018: 151 209; 9М2019: 146 262; Изменение: -4 947 (-3,3%); - дрогери___________________________9М2018: 65 049; 9М2019: 78 477; Изменение: 13 428 (+20,6%); - прочие форматы___________________ 9М2018: 407; 9М2019: 1 222; Изменение: 815 (+200,3%); Общее количество магазинов__________9М2018: 17 392; 9М2019: 20 497; Изменение: 3 105 (+17,9%); - магазины у дома___________________ 9М2018: 12 813; 9М2019: 14 507; Изменение: 1 694 (+13,2%); - супермаркеты______________________9М2018: 457; 9М2019: 467; Изменение: 10 (+2,2%); - дрогери___________________________9М2018: 4 122; 9М2019: 5 523; Изменение: 1 401 (+34,0%); Количество открытых магазинов NET за__9М2018: 1 094; 9М2019: 2 149; Изменение: 1 055 (+96,4%); - магазины у дома____________________9М2018: 688; 9М2019: 1 080; Изменение: 392 (+57,0%); - супермаркеты______________________9М2018: 6; 9М2019: 0; Изменение: -6 (-100,0%); - дрогери___________________________9М2018: 400; 9М2019: 1 069; Изменение: 669 (+167,3%); Торговая площадь, тыс. кв.м.__________9М2018: 6 092; 9М2019: 7 143; Изменение: 1 051 (+17,2%); - магазины у дома__________________ 9М2018: 4 205; 9М2019: 4 900; Изменение: 695 (+16,5%); - супермаркеты_____________________9М2018: 931; 9М2019: 941; Изменение: 10 (+1,0%); - дрогери__________________________ 9М2018: 954; 9М2019: 1 280; Изменение: 325 (+34,1%); Изменение торговой площади, тыс. кв.м._9М2018: 337; 9М2019: 718; Изменение: 381 (+113,0%); - магазины у дома___________________ 9М2018: 247; 9М2019: 456; Изменение: 209 (+84,8%); - супермаркеты_____________________ 9М2018: 1; 9М2019: -1; Изменение: -2 (-305,2%); - дрогери___________________________9М2018: 90; 9М2019: 244; Изменение: 154 (+171,2%); Количество чеков, млн________________9М2018: 3 257; 9М2019: 3 472; Изменение: 215 (+6,6%); - магазины у дома____________________9М2018: 2 755; 9М2019: 2 940; Изменение: 185 (+6,7%); - супермаркеты______________________9М2018: 295; 9М2019: 284; Изменение: -11 (-3,6%); - дрогери___________________________ 9М2018: 206; 9М2019: 243; Изменение: 37 (+17,9%); Средний чек (без НДС)_______________9М2018: 273; 9М2019: 281; Изменение: 8; (+2,9%); - магазины у дома___________________9М2018: 244; 9М2019: 255; Изменение: 11; (+4,4%); - супермаркеты_____________________9М2018: 513; 9М2019: 515; Изменение: 2; (+0,4%); - дрогери__________________________ 9М2018: 315; 9М2019: 323; Изменение: 7; (+2,3%). Результаты LFL за 3 квартал 2019 года ИТОГО______________ Средний чек: 2,8%; Трафик: -3,4%; Продажи: -0,7%; - Магазины у дома_____Средний чек: 3,6%; Трафик: -3,4%; Продажи: 0,1%; - Супермаркеты_______Средний чек: 1,6%; Трафик: -7,4%; Продажи: -6,0%; - Дрогери____________ Средний чек: 2,1%; Трафик: 1,6%; Продажи: 3,7%. Результаты LFL за 9 месяцев 2019 года ИТОГО______________ Средний чек: 3,7%; Трафик: -3,0%; Продажи: 0,5%; - Магазины у дома_____Средний чек: 4,4%; Трафик: -3,0%; Продажи: 1,3%; - Супермаркеты_______Средний чек: 1,6%; Трафик: -5,8%; Продажи: -4,3%; - Дрогери____________ Средний чек: 3,2%; Трафик: 0,4%; Продажи: 3,6%. В 3 квартале 2019 г. чистая розничная выручка составила 333,0 млрд руб. Рост по сравнению c аналогичным показателем прошлого года составил 9,1% (10,1% с учетом НДС) на фоне увеличения торговой площади на 17,2% и сокращения LFL продаж на 0,7%. Рост LFL продаж сократился с 1,7% во 2 квартале 2019 г. до -0,7% в 3 квартале 2019 г. на фоне (1) аномально холодной погоды, (2) замедления инфляции, (3) распродажи запасов из пассивной матрицы и (4) высокой базы 3 квартала 2018 г. Рост среднего чека замедлился до 2,8% в 3 квартале 2019 г. в связи с проведением распродаж, что вызвало снижение цены товара на полке. Это было компенсировано увеличением количества товарных позиций в чеке (впервые за последние два года), а также ростом потребления более дорогих товаров благодаря продолжающейся работе с ассортиментом и улучшению промо. Средний чек без НДС продолжает расти во всех форматах, в том числе на 3,4% в магазинах у дома, 0,5% в супермаркетах и 1,1% в дрогери. На динамику LFL трафика негативное влияние оказало сокращение количества посещений магазинов покупателями в связи с холодной погодой. Снижение LFL трафика в 3 квартале 2019 г. составило 3,4%. Сентябрь стал самым сильным месяцем квартала на фоне существенных улучшений динамики LFL трафика. Сегмент магазинов у дома составляет 76,4% в розничных продажах Компании. В 3 квартале 2019 г. было открыто (net) 276 магазинов этого формата, прирост торговой площади составил 123 тыс. кв. м. На фоне роста торговой площади на 16,5% и LFL продаж на 0,1% в 3 квартале 2019 г., выручка формата магазинов у дома увеличилась на 10,7%. Сокращение LFL трафика составило 3,4%, при этом рост среднего чека остался сильным и составил 3,6% в 3 квартале 2019 г. Супермаркеты генерируют 14,8% розничных продаж Компании. В 3 квартале 2019 г. был открыт один супермаркет – модернизированный «Магнит Опт» в Липецке с обновленной моделью ценообразования и новыми сервисами для покупателей. В одном из магазинов Москвы пилотируется обновленное ценностное предложение для супермаркетов, в Краснодаре скоро откроется новый суперстор. Выручка супермаркетов уменьшилась на 5,5%, что обусловлено ростом торговой площади на 1,0% год к году и сокращением LFL продаж на 6,0%. Рост продаж в сегменте дрогери (на который приходится 8,6% розничного оборота Компании) ускорился с 20,2% во 2 квартале 2019 г. до 23,4% в 3 квартале 2019 г. за счет расширения торговой площади на 34,1% и роста LFL продаж на 3,7%. В 3 квартале 2019 г. было открыто 336 магазинов косметики, торговая площадь приросла на 72 тыс. кв. м. LFL трафик вырос с -0,7% во 2 квартале 2019 г. до 1,6% в 3 квартале 2019 г. на фоне проведения промо кампании, ориентированной на привлечение покупателей. При этом, рост LFL среднего чека замедлился с 4,5% во 2 квартале 2019 г. до 2,1% в 3 квартале 2019 г. преимущественно на фоне распродажи товаров из пассивной матрицы. «Магнит» продолжает программу реноваций: в третьем квартале обновление прошли 424 магазина у дома и 214 магазинов дрогери. В результате доля новых магазинов и магазинов, прошедших редизайн, достигла 67% и 48% соответственно. Операционные показатели за 3 квартал 2019 г. по месяцам: Чистая розничная выручка, млн. руб. за_______Июль: 114 735; Изменение: +9,4%; Август: 112 247; Изменение: +7,4%; Сентябрь: 105 983; Изменение: +10,5%; - магазины у дома________________________ Июль: 88 065; Изменение: +11,0%; Август: 85 266; Изменение: +8,8%; Сентябрь: 80 907; Изменение: +12,4%; - супермаркеты__________________________ Июль: 16 818; Изменение: -5,8%; Август: 16 884; Изменение: -6,0%; Сентябрь: 15 561; Изменение: -4,7%; - дрогери________________________________Июль: 9 687; Изменение: +26,9%; Август: 9 853; Изменение: +21,7%; Сентябрь: 9 179; Изменение: +21,6%; - прочие форматы_________________________Июль: 165; Изменение: +259,0%; Август: 245; Изменение: +373,8%; Сентябрь: 335; Изменение: +559,0%; Общее количество магазинов__________Июль: 20 112; Август: 20 310; Сентябрь: 20 497; - магазины у дома___________________ Июль: 14 333; Август: 14 418; Сентябрь: 14 507; - супермаркеты______________________Июль: 465; Август: 467; Сентябрь: 467; - дрогери___________________________Июль: 5 314; Август: 5 425; Сентябрь: 5 523; Количество открытых магазинов NET за_Июль: 228; Август: 198; Сентябрь: 187; - магазины у дома__________________ Июль: 102; Август: 85; Сентябрь: 89; - супермаркеты_____________________Июль: -1; Август: 2; Сентябрь: 0; - дрогери__________________________Июль: 127; Август: 111; Сентябрь: 98; Торговая площадь, тыс. кв.м.__________Июль: 7 007; Изменение: +17,3%; Август: 7 075; Изменение: +17,7%; Сентябрь: 7 143; Изменение: +17,2%; - магазины у дома___________________Июль: 4 820; Изменение: +17,3%; Август: 4 855; Изменение: +17,3%; Сентябрь: 4 900; Изменение: +16,5%; - супермаркеты_____________________Июль: 937; Изменение: -0,1%; Август: 942; Изменение: +0,9%; Сентябрь: 941; Изменение: +1,0%; - дрогери__________________________Июль: 1 236; Изменение: +33,8%; Август: 1 260; Изменение: +35,0%; Сентябрь: 1 280; Изменение: +34,1%; Изменение торговой площади, тыс. кв.м._Июль: 71; Август: 68; Сентябрь: 68; - магазины у дома___________________ Июль: 43; Август: 35; Сентябрь: 45; - супермаркеты_____________________ Июль: -2; Август: 5; Сентябрь: -1; - дрогери__________________________ Июль: 28; Август: 24; Сентябрь: 20; Количество покупателей, млн__________Июль: 409; Изменение: +5,0%; Август: 412; Изменение: +6,2%; Сентябрь: 396; Изменение: +10,1%; - магазины у дома___________________ Июль: 346; Изменение: +4,8%; Август: 347; Изменение: +6,2%; Сентябрь: 335; Изменение: +10,4%; - супермаркеты_____________________ Июль: 33; Изменение: -6,2%; Август: 33; Изменение: -6,3%; Сентябрь: 31; Изменение: -5,5%; - дрогери___________________________Июль: 30; Изменение: +21,4%; Август: 31; Изменение: +21,2%; Сентябрь: 29; Изменение: +23,5%; Ср.чек ____________________________ Июль: 281; Изменение: +4,2%; Август: 273; Изменение: +1,1%; Сентябрь: 267; Изменение: +0,4%; - магазины у дома___________________ Июль: 255; Изменение: +5,9%; Август: 246; Изменение: +2,5%; Сентябрь: 241; Изменение: +1,8%; - супермаркеты_____________________ Июль: 513; Изменение: +0,4%; Август: 514; Изменение: +0,3%; Сентябрь: 509; Изменение: +0,9%; - дрогери___________________________Июль: 328; Изменение: +4,5%; Август: 321; Изменение: +0,4%; Сентябрь: 313; Изменение: -1,5%. Ключевые финансовые показатели за 3 квартал 2019 г. (IAS 17): Чистая выручка за _______________3 кв 2019: 342 583; 3 кв 2018[5]: 310 112; Изменение +10,5%; Розничная выручка за ____________3 кв 2019: 332 965; 3 кв 2018: 305 249; Изменение +9,1%; Оптовая выручка за ______________3 кв 2019: 9 618; 3 кв 2018: 4 863; Изменение +97,8%; Валовая прибыль за _____________3 кв 2019: 76 609; 3 кв 2018: 72 860; Изменение +5,1%; Валовая маржа, % за ____________3 кв 2019: 22,4%; 3 кв 2018: 23,5%; Изменение -113 б.п.; EBITDA [6]скоррект. за ___________ 3 кв 2019: 25 290; 3 кв 2018: 21 742; Изменение +16,3%; EBITDA маржа скоррект., % за _____3 кв 2019: 7,4%; 3 кв 2018: 7,0%; Изменение +37 б.п.; EBITDA до LTI[7] за ______________3 кв 2019: 20 351; 3 кв 2018: 21 742; Изменение -6,4%; EBITDA маржа до LTI, % за _______ 3 кв 2019: 5,9%; 3 кв 2018: 7,0%; Изменение -107 б.п.; EBITDA за _____________________3 кв 2019: 19 780; 3 кв 2018: 21 742; Изменение -9,0%; EBITDA маржа, % за _____________3 кв 2019: 5,8%; 3 кв 2018: 7,0%; Изменение -124 б.п.; EBIT за _______________________ 3 кв 2019: 8 625; 3 кв 2018: 12 127; Изменение -28,9%; EBIT маржа, % за _______________3 кв 2019: 2,5%; 3 кв 2018: 3,9%; Изменение -139 б.п.; Прибыль до налогообложения за __3 кв 2019: 4 767; 3 кв 2018: 9 690; Изменение -50,8%; Налоги за _____________________3 кв 2019: -1 514; 3 кв 2018: -2 072; Изменение -26,9%; Чистая прибыль за _____________ 3 кв 2019: 3 253; 3 кв 2018: 7 618; Изменение -57,3%; Чистая маржа, % за _____________3 кв 2019: 0,9%; 3 кв 2018: 2,5%; Изменение -151 б.п.; Ключевые финансовые показатели за 9 месяцев 2019 г. (IAS 17): Чистая выручка за ______________9 м 2019: 1 000 499; 9 м 2018: 905 374; Изменение +10,5%; Розничная выручка за ___________9 м 2019: 975 976; 9 м 2018: 889 994; Изменение +9,7%; Оптовая выручка за _____________9 м 2019: 24 523; 9 м 2018: 15 380; Изменение +59,4%; Валовая прибыль за ____________9 м 2019: 232 208; 9 м 2018: 217 802; Изменение +6,6%; Валовая маржа, % за ___________ 9 м 2019: 23,2%; 9 м 2018: 24,1%; Изменение -85 б.п.; EBITDA [6]скоррект. за ___________9 м 2019: 71 626; 9 м 2018: 66 608; Изменение +7,5%; EBITDA маржа скоррект., % за ____ 9 м 2019: 7,2%; 9 м 2018: 7,4%; Изменение -20 б.п.; EBITDA до LTI [7]за _____________ 9 м 2019: 64 645; 9 м 2018: 66 608; Изменение -2,9%; EBITDA маржа до LTI, % за _______9 м 2019: 6,5%; 9 м 2018: 7,4%; Изменение -90 б.п.; EBITDA за ____________________ 9 м 2019: 63 099; 9 м 2018: 66 608; Изменение -5,3%; EBITDA маржа, % за ____________9 м 2019: 6,3%; 9 м 2018: 7,4%; Изменение -105 б.п.; EBIT за ______________________ 9 м 2019: 28 674; 9 м 2018: 39 556; Изменение -27,5%; EBIT маржа, % за ______________9 м 2019: 2,9%; 9 м 2018: 4,4%; Изменение -150 б.п.; Прибыль до налогообложения за _9 м 2019: 18 015; 9 м 2018: 32 151; Изменение -44,0%; Налоги за ____________________ 9 м 2019: -4 957; 9 м 2018: -6 769; Изменение -26,8%; Чистая прибыль за _____________9 м 2019: 13 058; 9 м 2018: 25 383; Изменение -48,6%; Чистая маржа, % за ____________ 9 м 2019: 1,3%; 9 м 2018: 2,8%; Изменение -150 б.п.; Общая выручка за 3 квартал 2019 г. выросла на 10,5% и составила 342,6 млрд руб. за счет роста торговой площади на 17,2% (открыто 613 новых магазинов) и сокращения LFL продаж на 0,7%. Валовая прибыль в 3 квартале 2019 г. составила 76,6 млрд руб., валовая маржа - 22,4%. Влияние распродажи товаров, проводимой в июле-августе, на валовую рентабельность составило 144 б.п. Скорректированный на разовый фактор распродажи показатель валовой маржи в 3 квартале 2019 г. составил 23,8%, что на 31 б.п. выше год-к-году благодаря улучшению коммерческих условий. Компания продолжила ряд инициатив, направленных на оптимизацию потерь. Благодаря улучшению в прогнозировании, повышению доступности товара на полке и качества фруктов и овощей, в 3 квартале происходило постепенное сокращение потерь. Сокращение логистических затрат было обусловлено оптимизацией транспортных расходов и ростом производительности в распределительных центрах. В 3 квартале 2019 г. показатель EBITDA составил 19,8 млрд руб., маржа EBITDA - 5,8%. Сокращение этого показателя на 124 б.п. год-к-году обусловлено распродажей товаров пассивной матрицы, начислением резервов по долгосрочной программе мотивации и ростом операционных расходов. Влияние этих факторов было частично компенсировано улучшением коммерческих условий. Рост операционных расходов связан с увеличением затрат на аренду, коммунальные услуги, обслуживание и ремонт, частично нивелированным оптимизацией расходов на персонал, маркетинг, материалы и упаковку. Амортизация активов в 3 квартале 2019 г. составила 11,2 млрд руб., что на 24,8% выше аналогичного показателя в 3 квартале 2018 г. Компания пересмотрела сроки полезного использования активов, приведя их в соответствие со сроками договоров аренды. В результате срок полезного использования ремонтно-строительных работ был сокращен с 30 лет до 10 лет, а амортизация пересчитана. Чистые финансовые расходы выросли на 81,5% до 3,8 млрд руб. по сравнению с 3 кварталом 2018 г. (2,1 млрд руб.) на фоне повышения процентных ставок и увеличения среднего объема задолженности по сравнению с прошлым годом. Средневзвешенная стоимость заемного капитала в 3 квартале 2019 г. составила 8,0% (с учетом влияния льготного кредитования). Налог на прибыль в 3 квартале 2019 г. составил 1,5 млрд руб. Эффективная налоговая ставка увеличилась до 31,8% по сравнению с 21,4% в 3 квартале 2018 г. в связи с увеличением доли расходов, не подлежащих вычету. В результате чистая прибыль Компании за 3 квартал 2019 г. снизилась на 57,3% и составила 3,3 млрд руб. Чистая маржа сократилась год-к-году на 151 б.п. до 0,9%. По состоянию на 30 сентября 2019 г. чистый долг составил 168,7 млрд руб. по сравнению с 137,8 млрд руб. на конец 2018 года. Рост чистого долга обусловлен преимущественно увеличением числа открытий магазинов и ускорением программы редизайна. Долг полностью представлен в рублях, повторяя структуру выручки Компании. По состоянию на конец 3 квартала 2019 г. доля долгосрочного кредитования составляла 67%. Соотношение Чистый долг / EBITDA в 3 квартале 2019 г. составило 2,0x. Чистый долг, млрд руб.___30.09.2019: 168,7; 31.12.2018: 137,8; 30.09.2018: 115,8 Чистый долг/EBITDA_____30.09.2019: 2,0x; 31.12.2018: 1,5x; 30.09.2018: 1,3x Распродажа товарных запасов и рабочий капитал В течение 3 квартала Компания распродала товарные запасы пассивной ассортиментной матрицы на общую сумму 16,7 млрд. руб. Влияние составило 144 б.п. на показатель EBITDA год к году и 115 б.п. на чистую прибыль год-к-году. Эти усилия позволили снизить долю пассивной матрицы в ассортименте с 40% до 13%, что является приемлемым уровнем для регулярной деятельности Компании. В дальнейшем Компания продолжит постепенную оптимизацию пассивного ассортимента до уровня 8% без существенного влияния на рентабельность. Менеджмент планирует высвободить порядка 20 млрд руб. из рабочего капитала к концу года по сравнению с концом 2018 года. В связи с подготовкой к высокому сезону, текущий уровень запасов не отражает улучшений оборачиваемости в днях. Эффект будет выражен к концу года. Продолжается переговорная кампания с поставщиками об улучшении коммерческих условий и увеличению отсрочки платежа. Ожидается, что оборачиваемость запасов в днях снизится во втором полугодии 2019 г. по сравнению со 2 полугодием 2018 г. Ключевые финансовые показатели за 3 квартал 2019 г. (МСФО 16): Чистая выручка за ________________3 кв 2019: 342 583; 3 кв 2018: 310 112; Изменение +10,5%; Розничная выручка за _____________3 кв 2019: 332 965; 3 кв 2018: 305 249; Изменение +9,1%; Оптовая выручка за ______________ 3 кв 2019: 9 618; 3 кв 2018: 4 863; Изменение +97,8%; Валовая прибыль за ______________3 кв 2019: 76 609; 3 кв 2018: 72 860; Изменение +5,1%; Валовая маржа, % за _____________3 кв 2019: 22,4%; 3 кв 2018: 23,5%; Изменение -113 б.п.; EBITDA скоррект. за ______________ 3 кв 2019: 41 361; 3 кв 2018: 35 282; Изменение +17,2%; EBITDA маржа скоррект., % за ______ 3 кв 2019: 12,1%; 3 кв 2018: 11,4%; Изменение +70 б.п.; EBITDA до LTI за _________________3 кв 2019: 36 422; 3 кв 2018: 35 282; Изменение +3,2%; EBITDA маржа до LTI, % за _________3 кв 2019: 10,6%; 3 кв 2018: 11,4%; Изменение -75 б.п.; EBITDA за ______________________3 кв 2019: 35 851; 3 кв 2018: 35 282; Изменение +1,6%; EBITDA маржа, % за _____________ 3 кв 2019: 10,5%; 3 кв 2018: 11,4%; Изменение -91 б.п.; EBIT за ________________________ 3 кв 2019: 14 024; 3 кв 2018: 17 099; Изменение -18,0%; EBIT маржа, % за ________________3 кв 2019: 4,1%; 3 кв 2018: 5,5%; Изменение -142 б.п.; Прибыль до налогообложения за ___3 кв 2019: 1 990; 3 кв 2018: 7 846; Изменение -74,6%; Налоги за ______________________3 кв 2019: -959; 3 кв 2018: -1 703; Изменение -43,7%; Чистая прибыль за ______________ 3 кв 2019: 1 031; 3 кв 2018: 6 143; Изменение -83,2%; Чистая маржа, % за ______________3 кв 2019: 0,3%; 3 кв 2018: 2,0%; Изменение -168 б.п. Ключевые финансовые показатели за 9 месяцев 2019 г. (МСФО 16): Чистая выручка за ________________9 м 2019: 1 000 499; 9 м 2018: 905 374; Изменение +10,5%; Розничная выручка за _____________9 м 2019: 975 976; 9 м 2018: 889 994; Изменение +9,7%; Оптовая выручка за ______________ 9 м 2019: 24 523; 9 м 2018: 15 380; Изменение +59,4%; Валовая прибыль за _____________ 9 м 2019: 232 208; 9 м 2018: 217 802; Изменение +6,6%; Валовая маржа, % за _____________9 м 2019: 23,2%; 9 м 2018: 24,1%; Изменение -85 б.п.; EBITDA скоррект. за ______________9 м 2019: 118 749; 9 м 2018: 107 683; Изменение +10,3%; EBITDA маржа скоррект., % за ______9 м 2019: 11,9%; 9 м 2018: 11,9%; Изменение -2 б.п.; EBITDA до LTI за _________________9 м 2019: 111 769; 9 м 2018: 107 683; Изменение +3,8%; EBITDA маржа до LTI, % за ________ 9 м 2019: 11,2%; 9 м 2018: 11,9%; Изменение -72 б.п.; EBITDA за ______________________9 м 2019: 110 222; 9 м 2018: 107 683; Изменение +2,4%; EBITDA маржа, % за _____________ 9 м 2019: 11,0%; 9 м 2018: 11,9%; Изменение -88 б.п.; EBIT за ________________________9 м 2019: 42 918; 9 м 2018: 54 625; Изменение -21,4%; EBIT маржа, % за _______________ 9 м 2019: 4,3%; 9 м 2018: 6,0%; Изменение -174 б.п.; Прибыль до налогообложения за __9 м 2019: 7 973; 9 м 2018: 26 128; Изменение -69,5%; Налоги за _____________________ 9 м 2019: -2 949; 9 м 2018: -5 564; Изменение -47,0%; Чистая прибыль за ______________9 м 2019: 5 024; 9 м 2018: 20 564; Изменение -75,6%; Чистая маржа, % за _____________9 м 2019: 0,5%; 9 м 2018: 2,3%; Изменение -177 б.п. В соответствии с методикой МСФО 16 расходы по аренде сократились на 15,6 млрд руб., что привело к увеличению показателя EBITDA до 35,9 млрд руб., а рентабельности по EBITDA – до 10,5% - на 469 б.п. выше показателя, рассчитанного по методике IAS 17. Расходы по амортизации и расходы по выплате процентов увеличились на 10,7 млрд руб. и 8,2 млрд руб. соответственно по сравнению со стандартом IAS17. Размер налога на прибыль по сравнению с показателем, рассчитанным по методике IAS 17, уменьшился на 36,7% или на 0,6 млрд руб., в то время как прибыль до налогообложения сократилась на 58,3% или 2,8 млрд руб. Эффективная налоговая ставка, рассчитанная по новой методике, увеличилась до 48,2% в сравнении с 31,8% в 3 квартале 2019 г. до перехода на МСФО 16, в связи с увеличением доли расходов, не подлежащих вычету. В результате, чистая прибыль, рассчитанная по МСФО 16, составила 1,0 млрд руб. или 0,3% от продаж – ниже на 2,2 млрд руб. и 65 б.п. соответственно по сравнению с показателем, рассчитанным по предыдущей методике. [1] База расчета LFL-показателей включает магазины спустя 12 месяцев с даты открытия. Рост LFL-продаж и среднего чека рассчитаны по выручке с НДС. [2] Не включает аптеки. [3] В течение 2018 г. и 1 полугодия 2019 г. Компания расширила список расходов, включаемых в себестоимость, в том числе на расходы по обработке товара в распределительном центре (оплата труда, коммунальные расходы, и т.д). Компания применила изменения ретроспективно и пересчитала сопоставимые показатели 2018 года. [4]Показатель EBITDA, скорректированный на распродажу товара и расходы по LTI. [5]Показатели 3 квартала 2018 года были пересчитаны для сопоставимости с 3 кварталом 2019 года, в том числе и по новой методике расчета валовой прибыли. [6] Показатель EBITDA, скорректированный на сумму ущерба от пожара на РЦ Воронеж, расходы по изменению структуры менеджмента, распродажу товара и расходы по LTI. [7] LTI - долгосрочная программа мотивации. Примечание: - Незначительные отклонения в расчете итогов, промежуточных итогов и/или процентного изменения обусловлены округлением. За дополнительной информацией, пожалуйста, обращайтесь: Дмитрий Коваленко Руководитель управления по связям с инвесторами dmitry_kovalenko@magnit.ru тел. в Краснодаре: +7 (861) 210-48-80 Дина Чистяк Руководитель управления по связям с инвесторами dina_chistyak@magnit.ru тел. в Краснодаре: +7 (861) 210-9810 доб. 15101 Департамент по связям с общественностью и государственными органами: press@magnit.ru Справка о компании: Публичное акционерное общество «Магнит» (MOEX и LSE: MGNT, S&P – “BB”) является холдинговой компанией группы обществ (Компания), занимающихся розничной торговлей через сеть магазинов «Магнит», с местом нахождения в Краснодаре. Сеть магазинов «Магнит» является одной из ведущих розничных сетей по торговле продуктами питания в России. По состоянию на 30 сентября 2019 г. сеть «Магнит» насчитывала 20 497 магазинов: 14 507 магазинов у дома, 467 супермаркетов «Магнит Семейный» и 5 523 магазина дрогери, расположенных в 3 694 населенных пунктах Российской Федерации. Около двух третей магазинов Компании работает в городах с населением менее 500 000 человек. Большинство магазинов Группы расположено в Южном, Северо-Кавказском, Центральном и Приволжском Федеральных округах. Магазины сети «Магнит» также находятся в Северо-Западном, Уральском и Сибирском Федеральных округах. Компания управляет собственной логистической системой, насчитывающей по состоянию на 30 сентября 2019 г. 38 распределительных центров, автоматизированную систему управления запасами и автопарком, состоящим из 5 776 автомобилей. В соответствии с неаудированными данными управленческой отчетности Компании по МСФО, ее выручка за 9 месяцев 2019 года составила 1,000 млрд. руб., EBITDA – 63 млрд. руб. Заявления прогнозного характера: Данная информация содержит заявления прогнозного характера, которые не являются гарантией будущих результатов. Например, заявления касательно ожидаемого роста выручки и количества открытий магазинов являются прогнозными. Заявления прогнозного характера связаны с известными и неизвестными рисками, неопределенностью и прочими важными факторами, вследствие чего фактические результаты могут существенно отличаться от результатов, указанных в прогнозных заявлениях. Все прогнозные заявления основаны на информации, имеющейся у ПАО «Магнит» на дату сделанного соответствующего заявления. Данная оговорка распространяется на все письменные или устные прогнозные заявления, сделанные от имени ПАО «Магнит». ПАО «Магнит» не принимает на себя обязательство по обновлению или пересмотру прогнозных заявлений с целью отражения каких-либо изменений условий или обстоятельств. 2.2. В случае если соответствующее событие (действие) имеет отношение к третьему лицу или связано с ним, - полное фирменное наименование (для некоммерческих организаций - наименование), место нахождения, ИНН (если применимо), ОГРН (если применимо) или фамилия, имя, отчество (если имеется) такого лица: не применимо. 2.3. В случае если соответствующее событие (действие) имеет отношение к решению, принятому уполномоченным органом управления эмитента или третьего лица, или связано с таким решением, - наименование уполномоченного органа управления, дата принятия и содержание принятого решения, дата составления и номер протокола собрания (заседания) уполномоченного органа управления в случае, если решение принято коллегиальным органом управления соответствующего лица: не применимо. 2.4. В случае если соответствующее событие (действие) имеет отношение или может оказать существенное влияние на стоимость определенных ценных бумаг эмитента, - вид, категория (тип) и иные идентификационные признаки таких ценных бумаг эмитента: Соответствующее событие (действие) имеет отношение или может оказать существенное влияние на стоимость всех ценных бумаг эмитента. 2.5. Дата наступления соответствующего события (совершения действия), а если соответствующее событие наступает в отношении третьего лица (соответствующее действие совершается третьим лицом) – также дата, в которую эмитент узнал о наступлении указанного события (совершении указанного действия): 29 октября 2019 года. 3. Подпись 3.1. Член Правления ПАО «Магнит» Е.Ю. Жаворонкова (подпись) 3.2. Дата 29 октября 2019 г. Настоящее сообщение предоставлено непосредственно субъектом раскрытия информации и опубликовано в соответствии с требованиями законодательства РФ о ценных бумагах. На информацию, раскрытие которой является обязательным в соответствии с федеральными законами, действие ФЗ О рекламе N 38-ФЗ от 13.03.2006 не распространяется. За содержание сообщения и последствия его использования Агентство Интерфакс-ЦРКИ ответственности не несет.